The Impact of Fair Value Measurement of Assets on Financial Performance: An Empirical Study of Kesta General Trading Company Operating in Duhok Governorate for the Period 2015-2024 | Tikrit Journal of Administrative and Economic Sciences

This study aims to demonstrate the impact of fair value measurements of assets according to IFRS 13 on the financial performance of companies, through its application at Kesta General Trading Company, operating in Duhok Governorate, for the period 2015 to 2024. The study followed the income approach in accordance with the International Financial Reporting Standard IFRS 13 to measure the fair value of fixed assets. The study also relied on a quantitative approach to analyze data from financial statements using the EViews 13 statistical program, with the aim of demonstrating the relationship and influence between the study variables and determining the extent of the impact of fair value measurements on the financial performance indicators of the study sample companies.

The results of the statistical analysis showed a clear correlation and significant impact between fair value measurements of assets according to IFRS 13 and financial performance. This indicates that fair value measurements and reliance on IFRS 13 enhance the accuracy of financial reports and contribute to improving the quality of financial statements and investment decision-making. The study recommends the necessity of implementing IFRS 13 in companies' financial statements due to its role in raising the level of transparency and financial efficiency in the market.

Downloads

Download data is not yet available.

How to Cite

Suzan Salih Ahmed, & Basheer Yousif Ismail. (2025). The Impact of Fair Value Measurement of Assets on Financial Performance: An Empirical Study of Kesta General Trading Company Operating in Duhok Governorate for the Period 2015-2024. Tikrit Journal of Administrative and Economic Sciences, 21(72 part 1), 58–81. https://doi.org/10.25130/tjaes.21.72.1.4

Issue

Vol. 21 No. 72 part 1 (2025): vol.21, no 72 part 1 year 2025

Section

Articles

References

اولاً. المصادر العربية:

بـن يدير، وفـارس.2019. تقييم واقــع تطبيــق محاسبة القيمة العادلة في البنوك التجارية (Doctoral dissertation، جامعة قاصدي مرباح، ورقلة).‎

حمد، عادل. (2011). القيمة العادلة بين النظرية والتطبيق. مجلة المرساة المصرفية، 21(1)، 13-23.

عكوش، محمد أمين. (2020). محاسبة القيمة العادلة بين الموثوقية والملاءمة، وأثرها على جودة المعلومات المالية وترشيد عملية اتخاذ القرار.‎

عوض، وأية عادل محمود. (2021). أثر تطبيق الشمول المالى على الأداء المالى بالبنوک. مجلة الدراسات المالية والتجارية, 31(3), 370-394.‎

محمد سلمان داود الكرعاوي، 2019، "القياس بالقيمة العادلة لتحسين شفافية الإِبلاغ المالي وتأثيره في دعم القرارات الأستثمارية"، رسالة ماجستير، كلية الإِدارة والأقتصاد، جامعة كربلاء.

لينة، وسناني. (2024). استخدام القوائم المالية في تقييم الأداء المالي للمؤسسات الاقتصادية (Doctoral dissertation, university center of abdalhafid boussouf-MILA).‎

بلفروم، زهرة، سعودي، وبلقاسم. (2024). أثر تطبيق محاسبة القيمة العادلة للأدوات المالية على الخصائص النوعية للمعلومات المحاسبية من وجهة نظر القائمين على المحاسبة لولاية برج بوعريريج. مجلة أبحاث ودراسات التنمية-Revue Recherches et Etudes en Développement-, 11(1), 314-333.‎

رواء لطيف رحيل، عيماد غفوري عبود النجار، 2020، "دور تطبيق القياس بالقيمة العادلة في تعزيز قيمة الوحدة الأقتصادية"، مجلة مثنى للعلوم الادارية والأقتصادية، المجلد 10، العدد 4، جامعة واسط، كلية الادارة والاقتصاد.

أشرف سالم عبد الكافي، وفاطمة محمد خميس. (2023). أثر تطبيق محاسبة القيمة العادلة على جودة الأصول في المصارف التجارية الليبية. مجلة آفاق اقتصادية, 9(18), 46-78.‎

رواء لطيف رحيل، وعماد غفوري عبود ا. (2020). دور تطبيق القياس بالقيمة العادلة في تعزيز قيمة الوحدة االقتصادية. Muthanna Journal of Administrative & Economics Sciences, 10(4).‎

عبد الرحمن عبد العظيم قابل، سامي، عبده أحمد أبو النصر، ومنة الله. (2022). أثر تطبيق معيار القيمة العادلة لهيئة معايير المؤسسات المالية الإسلامية على جودة المحتوى الإعلامي للتقارير المالية بالتطبيق على المصارف الإسلامية. المجلة المصرية للدراسات التجارية, 46(3), 151-200.‎

خليل، على محمود مصطفى, إبراهيم، ومنى مغربي محمد. (2013). تقييم مدى ملاءمة معلومات التسلسل الهرمي لقياس القيمة العادلة طبقًا لمعيار التقرير المالى الدولى رقم (13) في ضوء قواعد حوکمة الشرکات. التجارة والتمويل، 33(3), 461-516.‎

صفا مهدي راجي، باسم عبد الله كاظم، وعلي كريم محمد. (2019). IFRS قياس القيمة العادلة للموجودات الثابتة على وفق معيار الابلاغ المالي الدولي 13 دراسة تطبيقية على الشركة العامة للصناعات الصوفية. Muthanna Journal of Administrative & Economics Sciences, 9(3).‎

عقري، روزة، بوسبعين، وتسعديت. (2021). أثر محاسبة القيمة العادلة على الخصائص النوعية للمعلومات المحاسبية والمالية في ظل النظام المحاسبي المالي (SCF)-دراسة ميدانية لعينة من الأكادميين والمهنيين. مجلة البشائر الاقتصادية، 7(1)، 574-590.‎

الصياد، وعلى محمد على. (2013). أثر تطبيق معايير القيمة العادلة على جودة التقرير المالي وعلى أسعار الأسهم في البورصة المصرية. التجارة والتمويل، 33(4)، 281-328.‎

ناهض نجم حمد العبيدي, امينة راشد جابر, محمد عبدالرسول جابر, & علي كريم أبو زبيبه. (2024). تقييم الأداء المالي للوحدات الاقتصادية دراسة حالة في الشركة الاهلية للإنتاج الزراعي. Journal of Accounting and Financial Studies (JAFS)، 19(عدد خاص), 587-595.‎

خليفة، فاطيمة الزهراء، مناد، ورانيا. (2023). تقييم الأداء المالي للبنوك التجارية باستخدام المؤشرات المالية (Doctoral dissertation, جامعة ابن خلدون-تيارت).‎

علاء محسن شحم، هاني حميد مسجل، 2019، ""امكانية تطبيق المعيار الإبلاغ المالي الدولي رقم IFRS13 في البيئة العراقية"، مجلة الكوت للاقتصاد والعلوم الإدارية / ISSN: 1999 -558x / العدد: 33.

حسن توفيق حسن. (2024). آثر تطبيق المحاسبة عن القيمة العادلة على مؤشرات الأداء المالية في البنوك التجارية مع دراسة ميدانية. المجلة العلمية للدراسات التجارية والبيئية, 15(1), 484-520.‎

أبو الفتوح، ووحيد. (2025). اثر المخاطر النظامية على الاستقرار المالي لشركات المؤشر الثلاثيني EGX30 بالبورصة المصرية خلال الفترة من (2015-2023). المجلة العلمية للبحوث والدراسات التجارية، 39(1)، 1393-1475.‎

عبدالغفار ونورهان السيد محمد. (2019). قياس وتحليل الآثار المترتبة على تطبيق محاسبة القيمة العادلة للمشتقات المالية واستخدام التحوط المحاسبي بالأدوات المالية المشتقة في إدارة المخاطر المالية (دراسة تطبيقية). المجلة العلمية للدراسات التجارية والبيئية، 10(العدد الاول الجزء الأول)، 239-308.‎

الزبير، حمزة محمود الزبير. 2015. التحليل المالي لاغراض تقيم الاداء والتنبوء بالفشل، دار الوارق للنشر والتوزيع القاهرة ص 89-95.

ثانياً. المصادر الأجنبية:

Shamkuts, V. (2010). Fair value accounting (Doctoral dissertation).

James, A. T., Olurotimi, M. M., Tope, A., Sali, J., Yusuf, K. S. O. G., & Oladimeji, A. M. O.)2025(. Fair Value Measurement and Profitability of Quoted Consumer Goods Firms in Nigeria.

Goroke, T., & Maccarthy, M. I. T. (2023). Fair Value Accounting and Financial Performance of Listed Construction Companies in Nigeria. BW Academic Journal, 16-16.

Altamuro, J., & Zhang, H. (2013). The financial reporting of fair value based on managerial inputs versus market inputs: Evidence from mortgage servicing rights. Review of Accounting Studies, 18(3), 833–858

Petrović, D., Radosavac, A., & Mashovic, A. (2023). Implications of applying fair value accounting to modern financial reporting. Journal of process management and new technologies, 11(1-2), 22-33.

Cardao- Mora, T. (2024). Fair value accounting and untraceable financial crime. Journal of Financial Crime, 32(3), 661-680.

Mora, A., McGeachin, A., Barth, M. E., Barker, R., Wagenhofer, A., & Joos, P. (2019). Fair value accounting: the eternal debate–AinE EAA Symposium, May 2018. Accounting in Europe, 16(3), 237-255.

-Charity Mulewa Kioko, Olweny Tobias and Linus Ochieng,(2019),” Effect of Financial Risk on Financial Performance of Commercial Banks In Kenya Listed on The Nairobi Stock Exchange”, Strategic Journal of Business& Change Management,Volume6,No2, PP1936-1952.

Prathapasinghe, D., & Jayasekara, B. E. A. (2024). Impacts of Competancy of Valuers on Accuracy of Fair Value for Financial Reporting Purpose. Journal of Institute of Human Resource Advancement, 11(1), 34.

Elfaki, Alfatih Alamin Abdalrahim; Hammad Suleiman Musa Elzain(2015) " The Impact of the Application of Fair Value Accounting on the Quality of Accounting Information. An Empirical Study on a Group of Companies Listed on the Khartoum Stock Exchange" International Journal of Academic Research in Accounting, Finance and Management Sciences Vol. 5, No.154

Henderson, D., & Mamo, K. (2023) A Survey of Research on Fair Value Accounting for Financial Institutions. Accounting Perspectives.

Acharya, V. V., & Ryan, S. G. (2016). Banks’ financial reporting and financial system stability. Journal of Accounting Research, 54(2), 277-340.

Farawansyah, N. I., Rahayu, S. I., & Zhafiraah, N. R. (2024). Do financial performance and corporate governance effect on firm value: Evidence from manufacturing sector. Research of Business and Management, 2(1), 29–40.

https://doi.org/10.58777/rbm.v2i1.184

Junaedy, J., & Pattiasina, V. (2023). Analysis of Financial Performance at PT Semen Indonesia (Persero), Tbk Listed on the Indonesia Stock Exchange. Golden Ratio of Finance Management, 3(1), 35-44.

Riski, M., Husnatarina, F., Umbing, G. B., Christmas, A. F., Nasir, D., Yeremi, R. N. H., & Ludang, R. F. A. (2025). The Effect of Green Accounting, Green Intellectual Capital & Corporate Social Responsibility on Financial Performance: Empirical Study of Energy Sector Companies Listed on the Indonesian Stock Exchange for the 2021-2023 Period. Golden Ratio of Finance Management, 5(1), 123-136.

Nnah, L. (2024). Fair Value Accounting Practices and Financial Performance of Listed Manufacturing Firms in Nigeria. BW Academic Journal, 10-10.

Umoh, E. (2024). Fair Value Accounting and Financial Statements: Evidence from Oil and Gas Companies Listed on the Nigerian Exchange Group (2014-2023). Available at SSRN 5063189.

Agustini, S., & Kamaliyah, F. (2025). Analysis of CV. Yan's Jaya Financial Statements Fiscal Reconciliation in 2023 on Calculating Income Tax Payable. Transekonomika: Akuntansi, Bisnis Dan Keuangan, 5(2), 502-513.

Goh, B. W., Li, D., Ng, J., & Yong, K. O. (2015). Market pricing of banks’ fair value assets reported under SFAS 157 since the 2008 financial crisis. Journal of Accounting and Public Policy, 34(2), 129-145.

Lin, S., Pownall, G., Sawani, A., & Wang, C. (2024). The effect of the FASB-IASB convergence project on the rules-and principles-based nature of US GAAP and IFRS. Review of Accounting Studies, 1-43.

Kieso, Weygandt Warfild (2010), "Intermediate Accounting" thirteenth Edition, USA.

AASB (2011), 'Fair Value Measurement By Not- For-Profit Entities,Available At: http://www.aasb.gov.au/admin/file/content 102/e3/mar 2011ap 9.2Issues paper FVM NFP Issues pdf.

IFRS Foundation. (2016). IFRS 13: Fair Value Measurement. Retrieved from https://www.ifrs.org/issued-standards/list-of-standards/ifrs-13-fair-value-measurement/IFRS Foundation

Warren, C., Reeve, J. M., & Duchac, J. (2016). Financial & managerial accounting. Cengage Learning

Article Sidebar

Main Article Content

Abstract

Downloads

Article Details

References